Insurance Europe: Ο Ευρωπαϊκός ασφαλιστικός κλάδος στρέφεται από τη φιλοδοξία στην υλοποίηση
Ακολουθήστε μας στο Linkedin και συνδεθείτε με άλλους επαγγελματίες του κλάδου
Η Insurance Europe παρουσίασε στις 22 Σεπτεμβρίου 2026 την κορυφαία της έκδοση, το Insurance Matters 2026. Η έκδοση αντικαθιστά την παραδοσιακή ετήσια έκθεση του οργανισμού με μια συλλογή τοποθετήσεων από πρόσωπα που διαμορφώνουν την πολιτική, τη ρύθμιση και την αγορά. Ο τίτλος της είναι «Perspectives on the future of insurance in Europe».
Η Γενική Διευθύντρια Thea Utoft Høj Jensen εξήγησε την αλλαγή προσέγγισης: αντί να κοιτάζουν πίσω, θέλησαν να κοιτάξουν μπροστά, αντί να επικεντρωθούν στον εαυτό τους, στην Ευρώπη, και αντί για μία φωνή, να συγκεντρώσουν πολλές οπτικές. Όπως σημείωσε, άνθρωποι με πολύ διαφορετικές αφετηρίες καταλήγουν συχνά στις ίδιες προτεραιότητες.
Πέντε θεματικές που συγκλίνουν
Οι συνεισφορές, όταν διαβάζονται μαζί, συγκλίνουν σε πέντε αλληλένδετα θέματα: κεφάλαιο, προστασία, κανόνες, τεχνολογία και συνεργασία. Το κοινό μήνυμα είναι ότι η Ευρώπη διαθέτει το κεφάλαιο, την τεχνογνωσία και τις ιδέες που χρειάζεται. Το ζητούμενο πλέον είναι να ενισχυθούν οι επενδύσεις, να κλείσουν τα ασφαλιστικά κενά, να γίνει πιο αποτελεσματική η ρύθμιση, να αξιοποιηθεί υπεύθυνα η τεχνολογία και να βαθύνει η συνεργασία μεταξύ πολιτικών, εποπτών, ασφαλιστών και κοινωνίας. Η κ. Jensen το συνόψισε λέγοντας ότι η έκδοση δεν αφορά την παραγωγή ακόμη ενός συνόλου ιδεών, αλλά το τι κάνουμε με αυτές.
Στην έκδοση συμμετέχουν ο Πρόεδρος της Insurance Europe Frédéric de Courtois, η Επίτροπος Maria Luís Albuquerque, η Πρόεδρος της Ευρωπαϊκής Τράπεζας Επενδύσεων Nadia Calviño, ο Διοικητής της Τράπεζας της Αγγλίας Andrew Bailey, η Πρόεδρος της EIOPA Petra Hielkema, ο Γενικός Γραμματέας του ΟΟΣΑ Mathias Cormann, η ευρωβουλευτής Stine Bosse, ο Πρόεδρος της GFIA Stephen Frank, στελέχη των Zurich, Allianz, Munich Re και Helvetia Baloise, καθώς και η Ολυμπιονίκης Jolien D’hoore, αθλητική διευθύντρια της ομάδας AG Insurance-Soudal.
Η εμπιστοσύνη ως «αόρατο κεφάλαιο»
Στον πρόλογό του ο Frédéric de Courtois περιγράφει την εμπιστοσύνη ως το αόρατο κεφάλαιο από το οποίο εξαρτάται κάθε επιτυχημένη οικονομία. Οι ασφαλιστές, υποστηρίζει, δημιουργούν αυτή την εμπιστοσύνη προστατεύοντας ανθρώπους και επιχειρήσεις από την αβεβαιότητα, και ως μακροπρόθεσμοι επενδυτές διοχετεύουν κεφάλαια σε παραγωγικές επενδύσεις. Τονίζει ότι η οικονομική ανάπτυξη και η ανθεκτικότητα ενισχύουν η μία την άλλη, και ότι το κλείσιμο των ασφαλιστικών κενών είναι οικονομική προτεραιότητα εξίσου με την κοινωνική.
Η οπτική της Insurance Europe
Η Thea Utoft Høj Jensen επισημαίνει ότι η συζήτηση στις Βρυξέλλες μετατοπίζεται από τον προσδιορισμό των προκλήσεων στην υλοποίηση. Ο ασφαλιστικός κλάδος, τονίζει, εξετάζεται συχνά μόνο μέσα από το ρυθμιστικό πρίσμα, ενώ η συμβολή του στην οικονομική και κοινωνική ανθεκτικότητα παραμένει συχνά στο περιθώριο. Ξεχωρίζουν τρεις άξονες:
Πρώτος είναι η μετατροπή των αποταμιεύσεων σε επενδύσεις μέσω της Ένωσης Αποταμιεύσεων και Επενδύσεων (SIU). Ο δεύτερος είναι το κλείσιμο των ασφαλιστικών κενών σε φυσικές καταστροφές, κυβερνοκίνδυνους, υγεία και συντάξεις, με έμφαση στην πρόληψη και τη συνεργασία με τις δημόσιες αρχές. Ο τρίτος είναι μια ευρωπαϊκή ρύθμιση που ευνοεί την ψηφιακή καινοτομία και την τεχνητή νοημοσύνη με σαφές και συνεπές πλαίσιο. Η ίδια υπογραμμίζει ότι η απλοποίηση δεν σημαίνει απορρύθμιση, αλλά πιο σαφείς, συνεκτικούς και αποτελεσματικούς κανόνες.
Ένωση Αποταμιεύσεων και Επενδύσεων: κεφάλαια για την ανάπτυξη
Η Nadia Calviño σημειώνει ότι τα νοικοκυριά της ΕΕ κατέχουν χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία αξίας 40 τρισεκατομμυρίων ευρώ. Παρουσιάζει την Ευρωπαϊκή Πρωτοβουλία Tech Champions (ETCI), το μεγαλύτερο fund of funds του είδους στην Ευρώπη. Στην πρώτη της φάση στήριξε τη δημιουργία 15 ευρωπαϊκών mega funds και τη χρηματοδότηση 47 τεχνολογικών επιχειρήσεων υψηλής ανάπτυξης, εκ των οποίων 15 έγιναν «μονόκεροι» (unicorns). Η δεύτερη φάση ξεκίνησε τον Ιούλιο του 2026 και στοχεύει να κινητοποιήσει έως 80 δισεκατομμύρια ευρώ, περίπου τετραπλάσιο ποσό από την πρώτη. Το πρώτο κλείσιμο αναμένεται τον Οκτώβριο και η ασφαλιστική βιομηχανία καλείται να συμμετάσχει.
Η Alison Martin της Zurich παρατηρεί ότι η Ευρώπη δεν έχει έλλειμμα κεφαλαίου αλλά έλλειμμα δρόμων που συνδέουν τις αποταμιεύσεις με τις παραγωγικές επενδύσεις. Εκτιμά ότι περίπου 10 τρισεκατομμύρια ευρώ αποταμιεύσεων νοικοκυριών βρίσκονται σε καταθέσεις χαμηλής απόδοσης. Θέτει τρεις προτεραιότητες: η SIU να βοηθήσει τα νοικοκυριά να περάσουν από την παθητική αποταμίευση στη μακροπρόθεσμη επένδυση, οι ασφαλιστικές αποταμιευτικές και προστατευτικές λύσεις να αναγνωριστούν ως βασικό μέρος του ευρωπαϊκού επενδυτικού οικοσυστήματος, και να μειωθούν οι περιττές ρυθμιστικές τριβές.
Η Επίτροπος Maria Luís Albuquerque αναφέρει ότι οι ασφαλιστές διαχειρίζονται περίπου 10 τρισεκατομμύρια ευρώ σε περιουσιακά στοιχεία, εκ των οποίων περίπου 200 δισεκατομμύρια σε εναλλακτικές επενδύσεις. Η πρόσφατη μεταρρύθμιση της Φερεγγυότητας ΙΙ (Solvency II) μειώνει τις κεφαλαιακές απαιτήσεις για μακροπρόθεσμες επενδύσεις σε μετοχές, ακόμη και σε venture capital και private equity, εφόσον οι ασφαλιστές παραμένουν επενδεδυμένοι για τουλάχιστον πέντε έτη. Βελτιώνεται επίσης η ευαισθησία στον κίνδυνο για τιτλοποιήσεις και εισάγεται νέο πλαίσιο αναλογικότητας για μικρές και μη πολύπλοκες επιχειρήσεις. Όπως τονίζει, το επόμενο βήμα ανήκει πλέον στην αγορά. Η Επίτροπος θέτει επίσης το ζήτημα της εποπτικής σύγκλισης και του ρόλου της EIOPA σε πολύπλοκες διασυνοριακές υποθέσεις, αναφέροντας ότι το πακέτο Market Integration and Supervision του Δεκεμβρίου 2025 ενίσχυσε τον ρόλο της ESMA στην εποπτεία των κεφαλαιαγορών.
Το συνταξιοδοτικό κενό: 1 τρισεκατομμύριο δολάρια ετησίως
Ο Stephen Frank, Πρόεδρος της GFIA, αναφέρει ότι το ετήσιο παγκόσμιο συνταξιοδοτικό κενό εκτιμάται σε περίπου 1 τρισεκατομμύριο δολάρια, μεγαλύτερο από τα κενά προστασίας στους κυβερνοκινδύνους, την υγεία και τις φυσικές καταστροφές. Προτείνει ισορροπημένο σύστημα όπου το δημόσιο προσφέρει θεμέλιο, οι επαγγελματικές αποταμιεύσεις επεκτείνονται και οι ατομικές ενισχύονται με κίνητρα και συμβουλευτική. Οι προτεραιότητες που προτείνει είναι:
Αυτόματη ένταξη και κλιμάκωση εισφορών. Ευρύτερη πρόσβαση για μικρές επιχειρήσεις, αυτοαπασχολούμενους και εργαζόμενους σε μη παραδοσιακές μορφές απασχόλησης. Έμφαση όχι μόνο στη συσσώρευση αλλά και στη φάση της αποσυσσώρευσης, με προϊόντα όπως οι ράντες. Σταθερά και κατανοητά φορολογικά και ρυθμιστικά πλαίσια. Και συνεργασία κυβερνήσεων, εργοδοτών, ατόμων και ασφαλιστών.
Η GFIA, σημειώνεται στην έκδοση, αριθμεί 42 μέλη και εκπροσωπεί ασφαλιστές σε 68 χώρες, που αντιστοιχούν σε πάνω από 4 τρισεκατομμύρια δολάρια ασφαλίστρων, ή 89% του παγκόσμιου συνόλου.
Έξυπνη ρύθμιση και απλοποίηση
Η Stine Bosse υποστηρίζει ότι η απλοποίηση δεν πρέπει να γίνει συνώνυμο της απορρύθμισης. Ζητά εναρμόνιση των κανόνων στην ΕΕ, καθώς οι οδηγίες εφαρμόζονται διαφορετικά στα 27 κράτη μέλη, και προειδοποιεί ότι βιαστικά και κακοσχεδιασμένα omnibus πακέτα κινδυνεύουν να δημιουργήσουν νέα προβλήματα. Προτείνει επίσης τη χρήση της τεχνητής νοημοσύνης για τον εντοπισμό αντιφάσεων και περιττής πολυπλοκότητας στη νομοθεσία.
Η Claire-Marie Coste-Lepoutre της Allianz σημειώνει ότι περίπου το 70% των επενδύσεων των ευρωπαίων ασφαλιστών διατηρείται εντός ΕΕ. Καλωσορίζει τη δέσμευση της Κομισιόν για μείωση του διοικητικού βάρους κατά τουλάχιστον 25% έως το 2029 και προτείνει στοχευμένες παρεμβάσεις:
Μηχανισμός «stop the clock» για την Οδηγία Ανάκαμψης και Εξυγίανσης Ασφαλιστικών Επιχειρήσεων (IRRD). Πιο ισορροπημένη εφαρμογή των απαιτήσεων του Πυλώνα 2 και του Πυλώνα 3 της Φερεγγυότητας ΙΙ. Περαιτέρω απλοποίηση της Πράσινης Ταξινομίας. Μείωση επικαλύψεων στον κανονισμό DORA. Επανεξέταση της πρότασης FIDA και αμφισβήτηση της ανάγκης για πανευρωπαϊκό σύστημα εγγύησης ασφαλίσεων (IGS).
Τα κενά προστασίας
Ο Mathias Cormann του ΟΟΣΑ παραθέτει τα εξής στοιχεία: λιγότερο από το ήμισυ των ζημιών από φυσικούς κινδύνους μεταξύ 2000 και 2024 ήταν ασφαλισμένο σε 24 από τα 38 κράτη μέλη του ΟΟΣΑ, μεταξύ των οποίων 17 από τα 27 ευρωπαϊκά. Η κάλυψη κυβερνοκινδύνων σε μικρομεσαίες επιχειρήσεις εκτιμάται μεταξύ 10% και 30%. Στη μακροχρόνια φροντίδα, οι δαπάνες από την τσέπη των ηλικιωμένων ανέρχονται κατά μέσο όρο στο 70% του διάμεσου εισοδήματός τους. Τα προγράμματα κάλυψης πλημμυρικού κινδύνου, που λειτουργούν σε 15 χώρες του ΟΟΣΑ, έχουν ανεβάσει το ποσοστό ασφαλισμένων ζημιών στο 70% έως 84% σε Νορβηγία, Δανία, Γαλλία, Ελβετία και Ηνωμένο Βασίλειο, έναντι μέσου όρου περίπου 32% στον ΟΟΣΑ. Η λύση, όπως υποστηρίζει, είναι η δημόσιο-ιδιωτική συνεργασία, η ασφαλιστική παιδεία και η επιβράβευση της πρόληψης.
Ο Dr Thomas Blunck της Munich Re εστιάζει στον φυσικό κίνδυνο. Το χάσμα προστασίας στην ΕΕ κυμαίνεται γύρω στο 65%, με τη Γερμανία στο 55%, την Ισπανία στο 60% και την Ιταλία πάνω από 80%. Για την Ελλάδα το χάσμα φτάνει το 90%, με τη βασική ασφάλιση κατοικίας να έχει διείσδυση κάτω από 20%. Παρατηρεί ότι η ασφάλιση κατοικίας παραμένει προσιτή, με κόστος 0,3% έως 0,6% του διαθέσιμου εισοδήματος στις πέντε μεγαλύτερες οικονομίες της ΕΕ, άρα το πρόβλημα είναι κυρίως ζήτηση και πρόληψη και όχι προσφορά. Το παγκόσμιο αντασφαλιστικό κεφάλαιο πλησίασε τα 770 δισεκατομμύρια δολάρια το 2024. Ενόψει του πλαισίου της Κομισιόν για την κλιματική ανθεκτικότητα, που αναμένεται το τέταρτο τρίμηνο του 2026, προτείνει πέντε σημεία: ηγεσία της ιδιωτικής αγοράς, αύξηση της διείσδυσης, πρόσβαση στην παγκόσμια αντασφάλιση, ανθεκτική δόμηση και προσαρμογή, και διατήρηση της τιμολόγησης βάσει κινδύνου.
Χρηματοπιστωτική σταθερότητα και ρόλος της ασφάλισης
Ο Andrew Bailey τονίζει ότι η οικονομική σταθερότητα και η βιώσιμη ανάπτυξη δεν είναι αντικρουόμενοι στόχοι. Επισημαίνει την αυξανόμενη διασύνδεση του ασφαλιστικού κλάδου με το ευρύτερο χρηματοπιστωτικό σύστημα, με αυξημένη ιδιοκτησία ασφαλιστών ζωής από επενδυτικά κεφάλαια private equity, μεγαλύτερες τοποθετήσεις σε ιδιωτική πίστη (private credit) και διασυνοριακές μεταβιβάσεις κινδύνου. Τα φαινόμενα αυτά έχουν οφέλη, αλλά απαιτούν διαφάνεια, ισχυρή αποτίμηση και αξιόπιστη διαχείριση κινδύνου. Αναδεικνύει τη σημασία διεθνών προτύπων, όπως το Insurance Capital Standard (ICS) που υιοθετήθηκε το 2024.
Ο Fabian Rupprecht της Helvetia Baloise Group υποστηρίζει ότι η ασφάλιση είναι κρίσιμη υποδομή για την ανάπτυξη και όχι απλώς δίχτυ ασφαλείας μετά τη ζημιά. Θεωρεί ότι η πιο πολύτιμη συμβολή της τεχνητής νοημοσύνης είναι η διεύρυνση του τι μπορεί να ασφαλιστεί, μέσω της έγκαιρης αναγνώρισης κινδύνου και της πρόληψης. Παρατηρεί ότι τα κενά προστασίας είναι κενά ανταγωνιστικότητας.
Τεχνητή νοημοσύνη και εποπτεία
Η Petra Hielkema παραθέτει τα ευρήματα της έρευνας της EIOPA του 2025: το 65% των 347 συμμετεχόντων χρησιμοποιεί ενεργά γενετική τεχνητή νοημοσύνη (GenAI), ενώ οι περισσότερες εφαρμογές βρίσκονται ακόμη σε στάδιο δοκιμής και το 64% των ασφαλιστών εστιάζει σε εφαρμογές back office και συστήματα υπό ανθρώπινη εποπτεία. Το επόμενο στάδιο περιλαμβάνει την «agentic AI», που μπορεί να λαμβάνει αποφάσεις χωρίς άμεση ανθρώπινη παρέμβαση. Παράλληλα, έρευνα της Geneva Association σε 6.000 καταναλωτές έδειξε ότι το 68% χρησιμοποίησε βοηθούς GenAI κατά την αγορά ασφάλισης. Η EIOPA και οι δύο άλλες ευρωπαϊκές εποπτικές αρχές εξέδωσαν τον Ιούνιο του 2026 κοινή δήλωση για τους κινδύνους ΤΠΕ από προηγμένα μοντέλα AI. Η κ. Hielkema τονίζει ότι η εποπτεία πρέπει να εξελίσσεται μαζί με την αγορά, ώστε καινοτομία και υγιής διαχείριση κινδύνου να μην αντιμάχονται. Σημειώνεται ότι η θητεία της στην EIOPA ανανεώθηκε για πέντε έτη από την 1η Σεπτεμβρίου 2026.
Το μάθημα της ανθεκτικότητας
Η Jolien D’hoore, Ολυμπιονίκης του Ρίο 2016 στο ομνίουμ, κλείνει την έκδοση με μια πιο προσωπική ματιά. Περιγράφει πώς μια πτώση σε αγώνα την δίδαξε ότι η ανθεκτικότητα χτίζεται σιωπηλά, πολύ πριν συμβεί κάτι, μέσα από προετοιμασία, ειλικρινή επικοινωνία και μια ομάδα που απορροφά τους κραδασμούς. Συνδέει τη διαπίστωση αυτή με την ασφάλιση, που προσφέρει σταθερότητα και την ελευθερία να επικεντρώνεσαι στην απόδοση αντί στον φόβο.
Τι σημαίνει για την αγορά
Το Insurance Matters 2026 αποτυπώνει ένα κλίμα όπου ο ευρωπαϊκός ασφαλιστικός κλάδος επιδιώκει να αναγνωριστεί ως στρατηγικός εταίρος και όχι απλώς ως αντικείμενο ρύθμισης. Για τους επαγγελματίες της αγοράς, τα βασικά μηνύματα είναι η αναμενόμενη πίεση για επενδύσεις μακράς διάρκειας, η ανάγκη ουσιαστικής απλοποίησης του ρυθμιστικού πλαισίου και η κρίσιμη σημασία της ασφαλιστικής διείσδυσης. Για τους καταναλωτές, αναδεικνύει ότι η ασφάλιση προστατεύει και τη δυνατότητα κάθε νοικοκυριού να σχεδιάζει το μέλλον του με σιγουριά. Σημειώνεται ότι οι απόψεις των συνεισφερόντων είναι προσωπικές και δεν αντανακλούν απαραίτητα τις θέσεις της Insurance Europe ή των μελών της.
Αν θέλεις, μπορώ να το προσαρμόσω σε πιο σύντομη εκδοχή για το site, να προτείνω τίτλους και περιγραφή SEO, ή να το φέρω σε αρχείο Word.
